Какие еще страны избавляются от долларов?
В 2018 году доллары и гособлигации США продавали в основном развивающиеся страны — Аргентина, Китай, Гонконг, Индия, Индонезия, Таиланд и Турция. Вместе они избавились от 200 млрд долларов. На это повлияли не только конфликты стран с Вашингтоном, но и их проблемы с платежеспособностью.«Атака» на доллар — это очевидное следствие усиления геополитических рисков и стремления ослабить зависимость экономики от американской валюты. В Москве хотят минимизировать потери от санкций США против банковского сектора, потому и ограничивают долларовые операции. Необходимо двигаться в русле мировой тенденции: осуществлять медленное и плавное замещение доллара на евро и валюты азиатских стран. При этом не надо думать, что эти валюты чем-то лучше доллара. Это просто естественный процесс переноса экономической активности из США в Азию.
Символичный жест
Эксперты разошлись во мнениях относительно финансово-экономической целесообразности такого решения Москвы. Дело в том, что объем в 65 млрд долларов (35 % от 185,9 млрд долларов) не существенен в общем объеме долларовой массы, циркулируемой в мире (более 19 трлн долларов: около 6 трлн наличными и 13 трлн — безнальные, при этом больше половины долларов оборачиваются за пределами США), и не может сильно повлиять на рынки. К тому же годовая доходность по долларам все так же остается высокой.Вместе с тем объявленное изменение политики Минфина эксперты единогласно признали как весьма символичный «жест» и политико-информационный «вброс» в преддверии предстоящей встречи Путина и Байдена в Женеве.
Отмечу, что Москва еще в 2018 году на фоне усиления разногласий с Вашингтоном начала планомерно проводить политику дедолларизации как внутри самой России (сокращая обороты доллара в российской экономике и долю гособлигаций США в резервах Банка России), так и во внешнеторговых операциях со своими ключевыми партнерами (странами ЕАЭС, Центральной Азии, КНР и так далее).
Аналогичного курса придерживается и Китай, планомерно избавляясь от гособлигаций США и применения доллара во внутренних и внешних торговых операциях.
При этом Пекин и Москва заявляют о готовности в ближайшее время перейти к использованию цифровых эквивалентов юаня и рубля (национальных криптовалют), что резко сократит потребность в долларе как средстве платежа и сбережения.
Зачем раскачивают долларового Колосса?
Такая тенденция не случайна: несмотря на текущий высокий уровень ликвидности доллара (способность быстро обмениваться на другие активы и валюты), американская валюта в настоящее время испытывает сильное инфляционное давление и теряет свою надежность. Как утрачивают свою привлекательность и гособлигации США. Если ранее держателями ценных бумаг американского казначейства более чем на 50 процентов были иностранные государства, то уже 2020-й показал минимальное значение с начала нынешнего столетия.Во многом это вызвано проводимой со стороны министерства финансов США и Федеральной резервной системы политикой, направленной на резкий рост долларовых вливаний для поддержки падающей американской экономики на фоне пандемии, а также постепенной девальвацией доллара для увеличения торговых преимуществ перед Китаем. Не добившись каких-либо существенных послаблений со стороны Пекина по взаимной торговле и сокращению торгового дефицита между США и КНР, Вашингтон перешел к тактике девальвации доллара — слабый доллар делает американские товары дешевле при экспорте, что, безусловно, наращивает их продажи в иностранных государствах.
США спешат «запустить» свою национальную экономику и расширить объемы экспорта, иначе долларовая финансовая пирамида (американский внешний долг — 28 трлн долларов) даст сбой. Инвесторы и руководства центральных банков мира и крупных банков, корпораций понимают, что как бы ни была сильна военная и политическая мощь Соединенных Штатов, но в отсутствие слабой экономики и ничем не обеспеченного национального платежного средства доллар и «долговые расписки» США ничего не будут стоить.
Владимир Путин в ходе ПМЭФ-2021 как раз и отметил ключевые проблемы «империи США»:
— Я вам расскажу как бывший гражданин бывшего Советского Союза, в чем проблема империй: им кажется, что они такие могущественные, что они могут позволить себе небольшие погрешности и ошибки. Этих купим, этих напугаем, с этими договоримся, этим дадим бусы, этим погрозим военными кораблями. И это решит проблемы. Но количество проблем нарастает. Наступает момент, когда с ними уже не справиться. И Соединенные Штаты уверенной поступью, уверенной походкой, твердым шагом идут прямо по пути Советского Союза.Таким образом, отчетливо видна тенденция к более активному «расшатыванию» модели доминирования доллара со стороны России и Китая. Политические оппоненты понимают, что для ослабления сильного игрока надо играть вместе и «подрывать» его платежное средство, заменяя его на природный или электронный эквиваленты стоимости (золото, криптовалюта). В таких условиях США будет все труднее обменивать пустые бумажки (те самые «бусы» из заявления Путина, поскольку себестоимость 100-долларовой купюры составляет лишь 70—90 центов) на реальные товары — нефть, газ, ядерное топливо, технологии, рабочую силу, а также «втюхивать» свои долговые расписки. История человечества не раз переживала подобные «банкротства» империй-Колоссов.
